11 INVERSIONES FINANCIERAS

CONTENIDO

Incluye inversiones en instrumentos financieros clasificados de acuerdo con un modelo de negocio dirigido a la venta de los instrumentos y a la obtención de los flujos de efectivo contractuales mientras dure su tenencia. También incluye otras inversiones financieras distintas de las mantenidas para negociación, como los instrumentos patrimoniales. Las inversiones en instrumentos financieros cuyo modelo de negocio responde a la obtención de los flujos de efectivo contractuales y no a su venta, se registran en la cuenta 30. Además, esta cuenta contiene los instrumentos financieros primarios acordados para su compra futura, cuando son reconocidos en la fecha de contratación del instrumento.

NOMENCLATURA Y DESCRIPCIÓN DE LAS SUBCUENTAS

111 Inversiones mantenidas para negociación. Corresponde a las que se adquieren con el objetivo de venderlas en el futuro cercano, y de obtener los flujos de efectivo contractuales exclusivamente sobre pagos del principal e intereses, en fechas específicas, hasta su venta. Los cambios en el valor razonable se reconocen en el otro resultado integral (NIIF 9, 4.1.2A) – cuenta 56 en el patrimonio para efectos de reconocimiento-, o en el resultado del período, cuando así se elimina una incongruencia de medición o reconocimiento (NIIF 9, 4.1.5).

112 Otras inversiones financieras. Acumula los instrumentos financieros no derivados distintos de las inversiones mantenidas para negociación y de las mantenidas hasta el vencimiento, tales como inversiones en instrumentos patrimoniales. Los cambios en el valor razonable de los instrumentos patrimoniales se reconocen en resultados, o en el otro resultado integral - cuenta 56 del patrimonio – cuando la elección se efectúa en el reconocimiento inicial (NIIF 9, 4.1.4).

113 Activos financieros – Acuerdo de compra. Incluye los activos financieros para los que existe un acuerdo de compra que se liquidará en el futuro, cuando se reconocen en la fecha de contratación.

RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN

Las inversiones mantenidas para negociación y otras inversiones financieras, y las transacciones relacionadas con compromisos de compra, se reconocen inicialmente al valor razonable generalmente igual al costo de adquisición.

Con posterioridad a su reconocimiento inicial, las inversiones se medirán al costo amortizado, si el modelo de negocio es el de obtener los flujos de efectivo contractuales y no vender, o al valor razonable, con cambios en el patrimonio neto – otro resultado integral–, cuando adicionalmente a la obtención de los flujos contractuales se espera realizar el instrumento mediante su venta. Para los instrumentos de patrimonio puede optarse desde su reconocimiento inicial, por su medición al valor razonable con cambios en el patrimonio neto (NIIF 9, párrafo 4.1.4). El valor razonable se determina de acuerdo con la NIIF 13.

Cuando se trata de inversiones mantenidas para negociación, la pérdida o ganancia resultante se reconocerá en la subcuenta 563 y en el caso de las otras inversiones financieras en la subcuenta 564, hasta el vencimiento del instrumento si lo hubiera, o hasta su venta, en que los saldos de esas subcuentas se reconocen en los resultados del periodo, cuentas 677 y 777. En el caso de los cambios por medición a valor razonable de los activos financieros incorporados en la subcuenta 113, el reconocimiento se efectúa de manera consistente con el tipo de instrumento de pasivo.

Se debe reconocer la inversión en instrumentos financieros bajo acuerdo de compra según (NIIF 9, B3.1.3 y siguientes):

La fecha de contratación, que es la fecha en la que se compromete a comprar o vender un activo; o,

La fecha de liquidación, que es aquella en la que se termina la transacción. Cuando el reconocimiento es en la fecha de liquidación, no se utiliza la subcuenta 113, sino las cuentas de orden 02 y 07.

NIIF PYMES:

Se miden al costo amortizado todas las inversiones financieras, excepto aquellas que corresponden a inversiones en acciones preferentes no convertibles, y en acciones ordinarias o preferentes sin opción de venta que cotizan en bolsa o cuyo valor razonable puede medirse confiablemente sin costo desproporcionado (Sección 11.4)

DINÁMICA DE LA CUENTA 11

Es debitada por:

• El costo de adquisición de las inversiones.
• Los dividendos en acciones.
• La diferencia de cambo si se incrementa el tipo de cambio.
• El incremento del valor por la aplicación del valor razonable.

Es acreditada por:

• El costo y los cambios por medición a valor razonable de las inversiones vendidas o redimidas.
• La diferencia de cambio si disminuye el tipo de cambio.
• La reducción de valor por la aplicación del valor razonable.

COMENTARIOS

Las inversiones mantenidas para negociación y las otras inversiones financieras cuyo valor esté expresado en moneda extranjera se traducirán al tipo de cambio al que se liquidarían las transacciones a la fecha de los estados financieros.

Para las inversiones a ser mantenidas hasta el vencimiento, véase la cuenta 30

Inversiones mobiliarias.

NIIF e INTERPRETACIONES RELACIONADAS:

• NIC 1 Presentación de estados financieros
• NIC 7 Estado de flujos de efectivo
• NIC 21 Efecto de las variaciones en las tasas de cambio de la moneda extranjera
• NIC 32 Instrumentos financieros: presentación
• NIC 39 Instrumentos financieros: reconocimiento y medición
• NIIF 7 Instrumentos financieros: información a revelar
• NIIF 9 Instrumentos financieros
• NIIF 13 Medición del valor razonable

NIIF PYMES:

• Sección 3 Presentación de estados financieros
• Sección 4 Estado de situación financiera
• Sección 5 Estado de resultado integral y estado de resultados
• Sección 6 Estado de cambios en el patrimonio y estado de resultados y ganancias acumuladas
• Sección 7 Estado de flujos de efectivo
• Sección 8 Notas a los estados financieros
• Sección 11 Instrumentos financieros básicos
• Sección 12 Otros temas relacionados con los instrumentos financieros
• Sección 30 Conversión de moneda extranjera

APLICACIÓN PRÁCTICA

N°01 La empresa Los Mirlos S.A. adquiere 3000 títulos de deuda considerándose como disponibles para a venta a S/ 20 c/u. Finalizado el ejercicio contable el valor razonable se fija en S/ 26 c/u. ¿Cómo se determina la ganancia al ser reconocida por la empresa?

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11 Inversiones Financieras	60000
112 Inv. Disponibles para la venta
10 Efectivo y Equival. de Efectivo		60000
101 Caja
Por la adquisición de títulos
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11 Inversiones Financieras	18000
111 Inv. Mantenidas para negociación
77 Ingresos Financieros		18000
779 Otros Ingresos Financieros
Por la renovación del mayor valor
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10 Efectivo y Equival. de Efectivo	78000
101 Caja
11 Inversiones Financieras		78000
111 Inv. Mantenidas para negociación  9000
112 Inv. Disponibles para la venta      60000
Por la recepción de dinero.

N°02 Se compra bonos del Estado por S/ 100000 soles.

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11 Inversiones Financieras	100000
112 Inv. Disponibles para la venta
1121 Valores emitidos por el Estado
10 Efectivo y Equival. de Efectivo		10000
104 Cuenta Corriente
Por la compra de bonos

N°03 La empresa Davi´s S.A. adquiere un pagaré cuyo valor nominal es de S/ 40000 obteniendo un descuento del 10%. Posteriormente la empresa decide vender el pagaré a terceros, meses antes de su vencimiento por un valor de S/ 40000 concediendo un descuento del 5%.

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11 Inversiones Financieras	36,000.00
111 Inv. Mantenidas para negociación
10 Efectivo y Equival. de Efectivo		36,000.00
101 Ctas. Ctes. en Inst. Financieras
Por la compra del pagaré
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10 Efectivo y Equival. de Efectivo	38,000.00
101 Ctas. Ctes. en Inst. Financieras
75 Otros Ingresos de Gestión		38,000.00
759 Otros Ingresos de Gesión
Por la venta del pagaré
-----3-----
65 Otros gastos de gestión	36,000.00
659 Otros gastos de gestión
6593 Enaj. de Valores
11 Inversiones Financieras		36,000.00
111 Inv. Mantenidas para negociación
Por el retiro del pagaré al costo.
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94 Gastos de Administración	36,000.00
944 Enajenación de Valores
79 Cargas imputables a cuenta de Costos y Gastos		36,000.00
794 Gastos de Enajenación de Valores
Por el destino de la enajenación de Valores